مورگان هاوسل: «تنها چیزی که شما قادر به کنترل آن هستید، رفتار خودتان است.»

به گزارش پایگاه اینترنتی لاپرس، مهمترین و بارزترین ویژگی یک سرمایه گذار توانایی او در مواجهه با انواع مشکلات، چالش ها و اتفاقات ناخوشایند در بازارها و تسلیم نشدن در برابر بادهای مخالف و ناملایمات است.

همه این روزها به منحنی تاریخی بازار که مرتب روندی صعودی را طی می کند، چشم دوخته اند. با این حال، برای رشد پول و اعتبارات خود در درازمدت، ابتدا باید آنچه را که بازار در کوتاه ‌مدت برای ما رقم می زند، تجربه کنیم.

این یکی از تجارب و درس هایی است که مورگان هاوسل، نویسنده و سرمایه گذار معروف در سخنرانی مجازی خود که به دعوت «موسسه تجزیه و تحلیل مالی مونترال» ایراد شد، بیان کرد.

آقای مورگان هاوسل که همکار و شریک «صندوق مشارکتی سرمایه گذاری مخاطره آمیز» است، کتاب پرفروشی تحت عنوان «روانشناسی پول: درس هایی در باب سرمایه ، طمع ورزی و خوشبختی» نوشته که به گرمی مورد استقبال قرار گرفته و تا کنون بیش از یک میلیون و پانصد هزار نسخه از آن در سرتاسر جهان به فروش رفته است.

رویکرد آقای هاوسل مبتنی بر این است که چندین پدیده و مدل را در زمینه ها و رشته های مختلف مورد بررسی و تجزیه و تحلیل قرار دهد و درس هایی از آنها استخراج کند که در دنیای مالی امروز و به طور کلی برای سرمایه گذاری مفید واقع شوند.

آقای هاوسل معتقد است یکی از جنبه های مهم سرمایه گذاری که غالب اقات درک درستی از آن صورت نمی گیرد، قدرت زمان و اهمیت بهره مرکب در رشد دارایی و سرمایه ماست. اینها نیروها و عوامل تعیین کننده ای هستند که اگر ما خرید و فروش های خود را مطابق با اتفاقات و نوسانات کوتاه مدت بازار انجام دهیم، نمی توانند به نفع ما عمل کنند.

موگان هاوسل که اولین فعالیت ها و اقدامات خود را به عنوان سرمایه گذار در سن نوجوانی انجام داده است، اذعان می کند که با سرمایه گذاری در سهام ارزشگذاری شده به سنت که دچار نوسانات زیادی هم می شوند و معمولا کمتر از 5 دلار معامله می شوند، همه اشتباهات ممکن را تجربه کرده و البته با این کار تجربه اندوزی کرده است.

هاوسل می گوید من به اشتباه تصور می کردم که خرید و فروش سهام در یک روز کاری راه مناسبی برای کسب درآمد در بازار است اما با این کار خیلی زود همه پولی را که داشتم از دست دادم و از این اتفاق برای همیشه درس گرفتم.

مورگان هاوسل بر این مسئله تاکید می کند که هر کس قصد ورود به بازار را دارد باید صبور باشد و بداند که رشد سرمایه زمان می برد. اما زمان یک مفهوم نسبی است. به عنوان مثال اگر شما از سرمایه گذاران بپرسید که آیا آنها برای بلندمدت سرمایه گذاری می کنند، قطعا بسیاری از آنها پاسخ «بله» خواهند داد. اما اگر از همین افراد بخواهید که مفهوم «بلندمدت» را برای شما مشخص کنند، بسیاری از آنها می گویند یک سال. این در حالی است که ما می دانیم که از دیرباز، سرمایه گذاری درازمدت حداقل بین 10 تا 20 سال است.

اگر شما به راحتی عنصر تعیین کننده زمان را در بازار کم اهمیت تلقی کنید و برای مدت زمانی که باید در بازار صرف کنید، صبر و شکیبایی لازم را نداشته باشید در واقع شانس موفقیت خود را کاهش داده اید.

 موضوع دیگری که آقای هاوسل به آن علاقه دارد و روی آن تحقیقات زیادی هم کرده، این است که پول و ثروت چگونه می تواند ما را خوشبخت کند. در این عرصه، مسئله بیشتر جنبه ذهنی دارد زیرا شخصی که حقوق بهتری دریافت می کند اما همیشه بیشتر از دخل خود خرج می کند، هرگز به یک حالت رضایت روحی دست نخواهد یافت. این واقعیت در دنیای امروز که امکانات مسافرت، به رستوران رفتن و یا خرید کردن حد و مرزی ندارد و هر ساعت و هر دقیقه رسانه های اجتماعی ما را با انبوهی از تصاویر دلخواه و مطلوب بمباران می کنند، ابعاد گسترده ای پیدا کرده است.

آقای هاوسل می گوید به عنوان مثال غالب اوقات سال های 1950 را یک دوره کامل و عالی در نظر می گیرند چرا که در آن دوره بازار رو به رشد بود، اشتغال به شدت رونق داشت و بیشتر خانواده ها بزرگ و پرجمعیت بودند. با این حال تحت تاثیر نرخ تورم، میزان درآمد متوسط ​​یک خانوار آمریکایی امروز دو برابر بیشتر از درآمد یک خانوار آمریکایی در دهه 1950 است.

اما چگونه می توان امروز این تفاوت و این اختلاف فاحش را توضیح داد؟ آقای هاوسل می گوید من معتقدم که در دهه 1950، رفاه و آسایش بهتر از امروز تقسیم شده بود. مردم راحت تر از دوران ما انتظارات و توقعات خود را کنترل می کردند. درست است که امروز میزان درآمد ما نسبت به آن زمان دو برابر شده اما واقعیت بعضا مغفول این است که میزان توقعات ما از زندگی نیز بیش از دو برابر افزایش یافته است. فراموش نکنید که اگر انتظارات شما از میزان درآمدتان سریع تر افزایش یابد، هرگز نمی توانید از وضعیت مالی خود رضایت خاطر داشته باشید.

در یک دهه گذشته، مورگان هاوسل یک سیستم سرمایه گذاری منفعل را در خرج و دخل خود به اجرا گذاشته است که بر پایه خرید سرمایه مبادله ای در بازار بورس است که بازدهی لازم را با هزینه های پائین مدیریت تضمین می کند.

آقای هاوسل می افزاید:« من نمی خواهم و نمی توانم عملکرد سرمایه گذاران دیگر که روش های متفاوتی را دنبال می کنند، قضاوت کنم چرا که اساسا معتقدم برای سرمایه گذاری تنها یک راه وجود ندارد. اما چیزی که به آن اطمینان دارم این است که من راهی برای رشد سرمایه ام پیدا کرده ام که برای من و خانواده ام کارآمد است با این حال شک ندارم که دهها راهبرد دیگر هم وجود دارد که می تواند برای شما موثر و کارساز باشد.»

مورگان هاوسل در پایان حرف های خود این گونه نتیجه گیری می کند که درک ضرورت این که باید برای درازمدت سرمایه گذاری کنیم ( در بهترین حالت برای 25 تا 35 سال و حتی در مورد وارن بافت Warren Buffett برای 80 سال) ، می تواند بسیار ثمربخش و رهایی بخش باشد.

آقای هاوسل بر این عقیده است که شما بر آن چه که بازار طی هفته ها، ماه ها یا سال های آینده انجام خواهد داد یا این که اتفاقاتی که اقتصاد می تواند در کوتاه مدت برای شما رقم بزند، هیج کنترلی ندارید. تنها چیزی که شما توان و امکان کنترل آن را دارید، رفتار خودتان است و زمانی که به این واقعیت پی بردید که رفتار شما می تواند کلید موفقیت سرمایه گذاری شما باشد، در واقع به یک درک کاملا درست و  البته خوش بینانه دست یافته اید.

منبع : lapresse.ca

تهیه و تنظیم: انجمن بازرگانی ایران و کانادا

جهت استفاده از خدمات انجمن فرم عضویت را تکمیل کنید و به صدها عضو فعال اقتصادی این انجمن بپیوندید.

بازنشر این مطلب با ارائه منبع رسمی و لینک مستقیم به منبع بلامانع است.